La Banque centrale des Philippines (BSP) a imposé des sanctions plus sévères et modifié la réglementation des changes (FX) pour obtenir des informations précises et cruciales sur les transactions FX.
Le gouverneur de la BSP, Eli M. Remolona Jr., a publié la circulaire n° 1197 série de 2024 visant à modifier la réglementation sur les transactions de change « afin de promouvoir et de maintenir la stabilité des prix, d’assurer la stabilité financière et de superviser efficacement les banques ».
« Ces réglementations permettront également à la BSP de générer efficacement des rapports utilisés pour les études de politique et le suivi de l’économie et du système financier, entre autres », a déclaré la BSP.
Les nouvelles réglementations de la BSP améliorent la déclaration et la conformité des transactions de change et obligent la banque centrale à renforcer sa surveillance du marché, mais « pas nécessairement à restreindre [FX transactions]”, selon un article de Bloomberg.
Le Conseil monétaire, l’organe décisionnel de la BSP, a fixé une pénalité monétaire maximale aux banques mandataires autorisées (AAB), aux sociétés de change AAB, aux unités bancaires offshore (OBU), aux opérations régionales (RO) et/ou à leurs directeurs/administrateurs, dirigeants et/ou employés (DTOE), s’élevant à 1 000 000 PHP pour chaque violation transactionnelle ou à 100 000 PHP par jour calendaire pour les violations de nature continue.
Ceci, conformément à l’article 37 ou aux sanctions administratives sur les banques et les quasi-banques de la loi de la République (RA) n° 7653 telle que modifiée par l’article 37 ou aux sanctions administratives sur les entités supervisées de la RA n° 11211 ou à la nouvelle loi sur la Banque centrale.
Le Conseil a également explicitement prévu le processus de notification aux institutions financières supervisées par la BSP concernées et/ou à leur DTOE de la violation de la politique de change et du montant correspondant de la sanction pécuniaire et de l’appel ou de la demande de réexamen.
En outre, la circulaire indiquait également les sanctions pécuniaires révisées en cas de violation des normes de déclaration en fonction des entités déclarantes et de la classification du rapport.
La BSP a défini les rapports non conformes aux normes de déclaration de la banque centrale comme étant erronés, retardés et non soumis conformément au Manuel de réglementation des transactions de change.
« Pour garantir l’équité, la cohérence et le caractère raisonnable de l’imposition de sanctions pécuniaires ou non pécuniaires, la BSP prend en considération ses principes généraux, les catégories de mesures d’exécution, le respect de la procédure régulière et les circonstances propres à chaque cas », a déclaré la BSP.
Les lignes directrices modifiées permettront aux banques de soumettre leurs rapports à temps, conformément aux normes de reporting de la BSP, et d’instaurer une responsabilité parmi les BSFI et/ou leurs DTOE.